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风险揭示

来源:财通证券 2019-10-21 15:24:51

   投资者在签订融资融券业务合同前,必须对如下风险有清楚的认识:

一、您要注意融资融券交易具有普通证券交易所具有的政策风险、市场风险、违约风险、系统风险等各种风险,以及其特有的投资杠杆放大等风险,使您存在亏损的可能,您将不得不承担由此造成的损失。

二、您在开户从事融资融券交易前,必须了解所在的证券公司是否具有开展融资融券业务的资格,否则,您将不得不承担由此导致的损失和不便。

三、您在本公司必须以自己的名义开立信用证券账户和信用资金账户,开立的上述账户仅供开立人本人使用,同时必须满足监管部门及本公司的适当性管理要求,否则,您将面临禁止您融资买入、融券卖出、合约展期申请,取消授信额度或解除本合同等措施带来的风险和损失。

四、您在从事融资融券交易期间,如果不能按照约定的期限清偿债务,或上市证券价格波动导致担保物价值与其融资融券债务之间的比例低于追保线,且不能按照约定的时间、数量追加担保物时,您将面临担保物被证券公司强制平仓的风险。

五、您在从事融资融券交易期间,如果您的信用资质状况降低,证券公司会相应降低对您的授信额度,或者证券公司提高相关警戒指标、追保指标所产生的风险,可能会给您造成经济损失。

六、您在从事融资融券交易期间,如果中国人民银行规定的同期金融机构贷款基准利率调高,或证券公司根据自身经营相应调高融资利率或融券费率,您将面临融资融券成本增加的风险。

七、您在从事融资融券交易期间,如果因自身原因导致您的资产被国家有权机关采取财产保全或强制执行措施,或者出现丧失民事行为能力、破产、解散等情况时,您将面临被证券公司提前了结融资融券交易的风险,可能会给您造成经济损失。

八、您在从事融资融券交易期间,如果发生融资融券标的证券范围调整、维持担保比例变化、警戒线和追保线调整、标的证券暂停交易、暂停上市或终止上市,以及本公司被暂停或取消融资融券业务资格等情况,您将可能面临被本公司采取强制平仓、提前了结融资融券交易等处置措施的风险。您在证券公司强制平仓时可能面临不能自主选择券种、时机、价格及数量等的风险。证券公司有权根据交易所的规定、市场变化、或内部风控政策变化等情况自主对警戒线、追保线进行调整,调整通知将通过《融资融券合同》约定的方式告知您,请您务必留意本公司网站或营业场所发布的业务公告。

九、如果全体投资者实际融资融券金额、单个证券品种持仓市值等指标已经达到法律法规、交易所交易规则或本公司规定的上限的,您有不能再进行新的交易或不能对该单个证券品种进行交易的风险。

十、您在从事融资融券交易期间,如单只证券融资或融券等监管指标触及上限、市场出现异常或持续大幅波动时,交易所可暂停接受该种证券的相应交易指令或采取相应措施,可能会给您造成经济损失。

十一、您在从事融资融券交易期间,如因证券公司的实际融资融券规模等监管指标触及上限或证券公司自身风险控制要求等原因,证券公司将不能随时满足您的融资、融券需求,您可能面临具备充足授信额度及保证金可用余额时无法进行融资融券交易的情况,可能会给您造成经济损失。

十二、您在从事融资融券交易期间,若违法违规使用账户、存在严重影响交易秩序的异常交易行为、受到交易所处罚或收到交易所各类警示函件的,证券公司将有权对您的账户采取限制措施,包括但不限于禁止您融资买入、担保品买入及融券卖出,或有权终止与您的融资融券合同及证券交易委托代理关系,由此产生的损失由您自行承担。

十三、由于交易规则、技术原因限制及价格波动的不确定性,在强制平仓时,您将承担强制平仓金额(数量)大于您的融资融券负债的风险。

十四、您在从事融资融券交易期间,证券公司将以《融资融券合同》约定的通知与送达方式及通讯地址,向您发送通知。通知发出并经过约定的时间后,将视作证券公司已经履行对投资者的通知义务。您无论因何种原因没有及时收到有关通知,都可能面临担保物被证券公司采取强制平仓等违约处置的风险,可能会给您造成经济损失。

十五、您应妥善保管信用账户卡、身份证件和交易密码等资料,以您的信用账户、交易密码做出的交易行为的一切后果由您承担。如您将信用账户、身份证件、交易密码等出借给他人使用,由此造成的交易限制等后果由您自行承担。如您将相关信息透露给他人或被他人盗取,可能面临账户、资产被盗用从而产生损失的风险。

十六、您在选择代理人前,应对其进行充分了解,审慎授权,代理人在代理权限内以您的名义进行的行为即视为您自己的行为,而您将对代理人代理行为的后果承担一切责任。(本条适用于机构客户)

十七、融资融券交易属于较为复杂的创新业务,如果您不熟悉有关法律、行政法规、规章、规则,所发出的指令可能因违反相关规则而被视为无效或被拒绝执行,违法违规行为还可能导致监管部门采取监管措施或行政处罚的风险。

十八、如果您信用账户中的资产被全部强制平仓后仍不足以清偿所负债务的,本公司在强制平仓前将对您普通账户内的资产采取限制资产转出等措施,平仓结束后将您普通账户的资产转至您的信用账户以偿还债务。如不足以清偿债务,您将被列入黑名单,公司将对您继续进行追索。

十九、您向信用账户提交资金或证券作为担保物后,只有当信用账户维持担保比例超过300%时,方可提取保证金可用余额中的现金或充抵保证金的证券,但提取后维持担保比例不得低于300%,您在提交担保物前应清楚认识这一限制。

二十、公司公布的融资融券标的证券、可充抵保证金的证券名单可能与自营投资、资产管理业务持仓重合,投资银行、研究咨询等其他业务也可能涉及该等证券。公司公布、调整标的证券、可充抵保证金的证券名单及其折算率,并不构成对该等证券投资价值的判断或建议,请您审慎独立决策。

二十一、由于交易撮合、清算交收、行情揭示及银证转账是通过电子通讯技术和电脑技术来实现的,这些技术存在着被网络黑客和计算机病毒攻击的可能,同时通讯技术、电脑技术和相关软件具有存在缺陷的可能,这些风险可能给您带来损失或银证转账资金不能即时到账。

二十二、诸如地震、台风、火灾、水灾、战争、瘟疫、社会动乱等不可抗力因素可能导致证券交易系统的瘫痪;证券公司无法控制和不可预测的系统故障、设备故障、通讯故障、电力故障等也可能导致证券交易系统非正常运行甚至瘫痪;证券公司和银行无法控制和不可预测的系统故障、设备故障、通讯故障、电力故障等也可能导致银证转账系统非正常运行甚至瘫痪,这些都会使您的交易委托无法成交或者无法全部成交,或者银证转账资金不能即时到账,您将不得不承担由此导致的损失和不便。

二十三、其他风险。包括您自身操作不当导致的风险,公司对证券登记机构交收失败而使客户业务受影响、其他不可抗力因素导致的风险等等,均可能给您造成经济损失。

特别提示:本风险揭示书的揭示事项仅为列举性质,未能详尽列明融资融券交易的所有风险和可能影响上市证券价格的所有因素。投资者在参与融资融券交易前,应认真阅读相关业务规则及《融资融券合同》条款,并对融资融券交易所特有的规则必须有所了解和掌握,并确信自己已做好足够的风险评估与财务安排,避免因参与融资融券交易而遭受难以承受的损失。

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